Het begin van dit jaar heeft een nieuwe financiële waarde naar de voorgrond van de markten gebracht: olie. Beleggers richten hun aandacht op deze grondstof. Politieke spanningen in Iran , productieverlagingen door de Organisatie van Petroleumexporterende Landen (OPEC) en dalende Amerikaanse voorraden stuwen de olieprijzen naar nieuwe recordhoogtes op internationale beurzen. De enige vraag die overblijft is echter: is het misschien te laat om posities in te nemen in deze cruciale grondstof?
Het lijdt geen twijfel dat de prijs van ruwe olie een opmerkelijke rally doormaakte en prijzen bereikte die voor het laatst in 2014 werden gezien. Na deze stijging volgde een aanzienlijke prijsdaling, waarbij de prijs zelfs bijna $25 per vat bereikte . De vooruitzichten waren nog pessimistischer vanwege de huidige marktomstandigheden die deze belangrijke financiële activa beïnvloedden. Het lijkt er echter op dat het ergste achter de rug is, hoewel het zeker voor grote schrik zorgde bij kleine en middelgrote beleggers die via verschillende financiële producten in olie hadden geïnvesteerd.
Na de schokken van de afgelopen jaren schommelt de olieprijs per vat momenteel rond de $65 . Als dit niveau standhoudt, kan dit leiden tot nog hogere prijzen in de toekomst. Het is mogelijk dat de prijs op korte tot middellange termijn $70 of zelfs $80 bereikt. Dit zou een potentieel rendement van bijna 15% voor beleggers betekenen. Hoe dan ook, dit is een van de trends om de komende maanden nauwlettend in de gaten te houden.
Olie in opwaartse trend
De termijnmarkt voor deze essentiële grondstof houdt al rekening met aanstaande prijsstijgingen. Het februari- termijncontract zet de opwaartse trend van de afgelopen weken voort en heeft de psychologische grens van $60 per vat ruwe olie overschreden. Maar de belangrijkste factor is niet dit, maar het feit dat kooporders de verkooporders ruimschoots overtreffen. Dit was niet het geval in de periode van 2014 tot medio 2017. Het is een duidelijk signaal dat de aankoop van dit financiële actief stimuleert.
Aan de andere kant ligt een van de belangrijkste niveaus iets boven de $65. Dit is in feite een van de belangrijkste weerstandsniveaus. Als de prijs door dit niveau breekt, kan deze aanzienlijk stijgen , wat een duidelijke koopkans biedt, zoals veel financiële analisten aanbevelen. Omgekeerd, als de prijs er niet in slaagt deze belangrijke weerstand te overwinnen, is voorzichtigheid geboden, aangezien dit de technische vooruitzichten, in ieder geval op de korte termijn, kan verslechteren, ongeacht andere fundamentele overwegingen met betrekking tot ruwe olie.
Effecten van de prijsstijging
Een scenario zoals hierboven beschreven wekt aanzienlijke verwachtingen bij kleine en middelgrote beleggers, wat begrijpelijk is voor beleggers in het algemeen. In dit verband gaf de Organisatie van Petroleumexporterende Landen (OPEC) onlangs aan dat een aanhoudende stijging van de olieprijzen de productie in de Verenigde Staten zou stimuleren . Dit is dan ook een factor waarmee rekening moet worden gehouden op de financiële markt. Ook de EIA (US Energy Information Administration) heeft aangekondigd dat de productie van deze cruciale grondstof volgende maand de 10 miljoen vaten per dag zal overschrijden en in 2019 verder zou kunnen stijgen.
Een andere factor die bijdraagt aan de stijging van de olieprijzen is de huidige situatie in Iran. Het is belangrijk te onthouden dat dit belangrijke islamitische land de derde grootste olieproducent binnen de OPEC is. Vandaar de betekenis van wat er zich daar momenteel afspeelt. Bijzondere aandacht moet worden besteed aan de protesten in de Islamitische Republiek na de dood van zo'n twintig mensen. Deze gebeurtenis zou ongetwijfeld kunnen bijdragen aan de verdere stijging van de ruwe olieprijzen in de komende dagen en zelfs weken.
Verlaag de olieproductie
Een andere factor die de waarde van dit financiële actief beïnvloedt, zijn de productieverlagingen. Het besluit van de Verenigde Staten, samen met Rusland en andere olie-exporterende landen, vermindert het overaanbod . En wat betekent dit in de praktijk? Heel simpel: meer controle over de prijs van deze bijzondere investering. Dit is een van de factoren die diverse financiële spelers nauwlettend in de gaten houden en die de prijs gedurende een groot deel van het jaar aanzienlijk zal beïnvloeden, zelfs meer dan andere technische overwegingen.
Om deze redenen is het niet verwonderlijk dat een groot aantal analisten van de financiële markten een grote kans ziet dat dit positieve scenario werkelijkheid wordt. Het zijn echter vooral kleine en middelgrote beleggers die van deze unieke situatie, die het nieuwe jaar met zich meebrengt, zullen profiteren, met de potentie voor aanzienlijke waardestijging in de toekomst. Dit is voordeliger dan andere beleggingsvormen, waaronder het kopen en verkopen van aandelen op de beurs.
Mogelijke prijscorrecties
Er bestaat echter een aanzienlijk risico dat de olieprijs zich in de komende handelsdagen zal corrigeren. Het is belangrijk om te onthouden dat deze sector momenteel oververhit is, met een stijging van bijna 15% in de afgelopen maand. Deze prijscorrectie kan op elk moment plaatsvinden, zonder noodzakelijkerwijs de onderliggende trend van dit financiële actief te veranderen. Maar het is iets waar we in het eerste kwartaal van het jaar rekening mee zullen moeten houden. Het is het eerste risico waarmee u dit jaar te maken krijgt.
Wat de prijs van ruwe olie niet lijkt te beïnvloeden, zijn de exportcijfers , die op hetzelfde niveau blijven. Dit is een factor die veel kleine en middelgrote beleggers in de gaten houden bij het nemen van beslissingen over het openen of sluiten van posities in deze belegging. Het is echter belangrijk om te onthouden dat de prijs van ruwe olie van veel meer factoren afhangt dan je in eerste instantie zou denken. Daarom is het niet verwonderlijk dat een trendomslag op het meest onverwachte moment kan plaatsvinden, met alle gevolgen van dien, zoals in 2014 gebeurde, toen een groot deel van de aandelenmarkt vast kwam te zitten met deze financiële activa.
Repsol boven de 15 euro
Een van de toonaangevende vertegenwoordigers van deze sector op de Spaanse markten is Repsol. Het is een van de meest populaire aandelen in de selectieve index van Spaanse aandelen. Het is dan ook geen verrassing dat het strategische plan voor dit jaar uitgaat van een olieprijs van €50 per aandeel . Mocht de prijs stijgen, dan is het mogelijk dat de koers veel hoger zal uitvallen dan tot nu toe het geval is. Dit zou een van de grootste zakelijke kansen van het jaar betekenen. Sterker nog, diverse financiële analisten zijn ervan overtuigd dat Repsol wel eens de absolute topper van het jaar zou kunnen worden.
Bovendien is het Spaanse oliebedrijf een van de bedrijven die een van de meest genereuze dividenduitkeringen op de nationale aandelenmarkt uitkeert. Met een rendement van ongeveer 7% , uitbetaald in twee jaarlijkse termijnen, dient het als een manier om potentiële verliezen op de aandelenkoers te compenseren. Dit stelt u in staat een vastrentende portefeuille op te bouwen binnen de aandelenmarkt, ongeacht de marktomstandigheden. U verdient immers meer geld met dividenden dan met traditionele bankproducten, zoals termijndeposito's, obligaties of zelfs spaarrekeningen met een hoge rente.
Andere opties om te investeren
Afgezien van Repsol zijn er echter geen andere opties in deze sector op de Spaanse aandelenmarkt. U zult geen andere keuze hebben dan te kijken naar andere internationale markten om aan deze specifieke vraag naar beleggingen te voldoen. Met name de Amerikaanse aandelenmarkt , waar dit soort bedrijven die verbonden zijn aan de oliesector voornamelijk geconcentreerd zijn. Daar kunt u het bedrijf kiezen dat het beste bij uw profiel als kleine of middelgrote belegger past – iets wat op de Spaanse aandelenmarkt veel moeilijker te realiseren is.
Het zijn in ieder geval allemaal bedrijven waarin de kopersposities duidelijk aan de verkopers worden opgelegd. In ieder geval op korte termijn en tot nu toe dit jaar. Maar er zijn nog elf maanden te gaan om de realiteit te onthullen van deze opwaartse trend die de oliesector doormaakt.